我们交的保费，保险公司都花去哪了？

其实，每个人买东西都会担心吃亏上当，生怕自己买贵了，对于买保险来说也是一样。很多人会好奇，我们每年交了那么多保费，都被保险公司赚去了吗？交的钱保险公司是怎么花的，都投资到哪些渠道去了呢？今天我们就来聊一下我们交的保费都做什么去了。

一、我们交的保费，保险公司是怎么使用的？

很多人都以为我们的保费交给保险公司后，这些钱全部变成了保险公司的利润，但事实并不是这样。这就好比开了个小卖部，收到顾客的钱，除去进货的成本，还要支付房租、水电等费用，对于庞大的保险公司而言，情况就更加复杂。

实际上，我们交给保险公司的保费，主要会被分为两类：

一类是纯保费部分，这部分的保费主要有两个用途：一个是保险公司专门留出来，用来赚取投资收益的。

剩下的部分就是为以后可能出现的理赔做准备的，虽然这部分费用无法具体确定，但却可以大致估算。

比如1 个 60 岁的人，在未来 1 年中会不会身故，是无法预先知道的，但是如果对 100 万个这样的人来说，可以发现总体的身故概率会是一个比较稳定的数据。

第二类是附加保费部分：附加保费主要是包含保险公司的一些运营费用和预留利润。

保险公司是庞大的金融机构，需要考虑到场地的租金、员工的工资、电脑IT 设备、巨额的广告投入、销售的佣金等，而这些运营费用的成本都是要分摊到保费当中的。另外，保险公司在收取的保费中，还会有一部分预留利润，至于预留多少，每个公司都不一样，一些新兴公司为了提高知名度，获得市场份额，会把预留利润定的很低，甚至可能出现“赔本赚吆喝”的极端情况。

所以，可以看出，我们交给保险公司的保费，会被用在很多个地方，其中包含了大量的成本，比如以后的理赔支出，公司的人力成本，运营费用，预留利润等等。

二、保险公司是怎么赚钱的？

很多人都认为保险公司是躺着赚钱的，深蓝君查阅了最近半年保险公司的利润收入情况，发现并不是我们想的那样。

一些公司可能会因经营策略或产品定价等原因而导致亏损，这都是很常见的情况。而一些做得好的保险公司，其实主要是能很好的平衡三个指标，分别是 死差、费差和利差，下面就逐一来讲一讲。

1、死差

死差是指，保险预期的理赔金额与实际的理赔金额之间的差值。

比如，保险公司在设计产品时，预估1000 个人中会有10 个去世，而实际上却只去世了8 个人，那么另外2个人所交的保费，就会成为保险公司的利润。

2、费差

“费差”是保险公司预估的成本与实际支出之间的差值，这主要包括了销售的佣金、场地费、人员工资等，如果实际花费比预期要少，那么这一块就可以盈利。比方说保险公司今年预计成本是1000 万，到年底实际只花费了 800 万，那这多出来的 200 万也就会成为收入来源。

3、利差

利差就是保险公司的预定利率和实际投资利率之间的差值，如果实际投资利率高于预定利率，就会产生收益。

一般来说，预定利率越高，对消费者来说，保费就越便宜，但对于保险公司而言，也就意味着需要更高的实际投资收益，才能盈利。

目前市场竞争激烈，产品的价格也不断降低，通过死差和费差赚取收益的保险公司越来越少，而利差却成为保险公司的主要利润来源。比如，某个保险公司有100 亿元的保费收入可以用来投资，那么获利 1% 就是 1 个亿，其实这才是保险公司收入的大头。

保险公司的利润来源，主要来自于死差、费差和利差，随着市场竞争变得更加激烈，通过死差和费差赚取收益的保险公司也越来越少了，而利差却成为很多保险公司的主要利润来源。

三、保险公司的投资收益怎么样？

在咱们国家，保险的资金运用是受到严格的监督和限定的。

在《保险法》的第106 条中就有规定，保险公司的资金运用限于下形列式：

(一) 银行存款；

(二) 买卖债券、股票、证券投资基金等有价证券；

(三) 投资不动产；

(四) 国务院规定的其他资金运用形式

从这也能感觉到，保险公司的投资都是受到严格监管的。

那么保险公司的具体投资情况如何呢？我们主要从宏观的行业平均数据来看一看。

深蓝君整理了历年保险行业的平均投资收益情况：2015年的行业平均收益是7.56%；16年是5.66%；17年是5.77%。

资金的运用，也主要体现在两方面：

• 固定收益类投资：包括了银行存款、国家和企业发行的债券，这类投资的特点是安全性高，收益稳定。
• 权益类的投资：包括股票、基金、股权、不动产等投资方式，特点是高风险、高收益。

从整个保险行业来看，虽然资金有投资于风险较高的股票、基金、股权、不动产等地方，但占比也只有30-40%，而剩余的大部分，则主要是投资于固定收益类这种安全稳健的资产中。保险行业的资金运用，受到国家的严格监管，大部分都会投入到安全性高的固定收益类资产中，小部分投资于高风险资产。

四、常见问题解答

保险公司的利润，会通过分红型保险的分红给我们吗？

并不一定。分红保险的分红，是指保险公司分红业务的可分配盈余，并不是整个保险公司的利润。而且哪些可以分配，具体怎么分，完全都是取决于保险公司的意愿，这些并不透明。

作为保险公司的股东，首先拿走大部分利润，之后还要扣除公司的运营成本，比如工资、税收以及其他的一些费用，剩下的才有可能成为可分配的部分。

按照普通人的思维，保险公司赚钱了就会给我们分红，但是事实上，即便保险公司赚得盆满钵满，我买的这份保险也可能一毛钱都不分到。

听一些朋友说，保险公司会通过恶意拒赔来获利，是真的吗？

保险公司考虑到社会影响，并不会有恶意拒赔的情况。

保险公司都很在意自身的品牌声誉，每天发生理赔，也是再正常不过的事情了，只要公司营业，理赔就是天经地义的事。具体到能不能赔，会不会赔，实际上都是按条款中的约定来进行的。